Mediolanum My World: análisis y opinión

Mediolanum My World es una de las opciones que el Family Banker de la entidad te propondrá para invertir a través de Banco Mediolanum después de la primera reunión.

Este producto es parte integral de la propuesta de Banco Mediolamun, que puede incluir otros añadidos como su Futuro Extra PIAS de Banco Mediolanum que ya analizamos en otro artículo. En esta ocasión vamos a ver qué hay detrás de Mediolanum My World, que incluye este producto, cómo funciona y cuáles son sus comisiones (elevadas, te lo adelanto).

El objetivo de este análisis y opinión sobre Mediolamun My World es que al final puedas decidir si es o no una buena propuesta para ti.

Qué es Mediolamun My World: asesoramiento para inversiones

Mediolamun My World es un servicio de asesoramiento de inversión en fondos de inversión. De forma muy resumida, la entidad te asesora sobre qué fondos debes incluir en tu cartera de inversión, en teoría de forma personalizada a través de tu Family Banker.

Al final, Mediolamun te enviará una Propuesta de Inversión para que identifiques qué fondos se adaptan mejor a tu perfil como inversor. En definitiva, funcionan con perfiles estandarizados sobre los que te hacen propuestas de inversión.

Además, te cobrarán una comisión por transmitir las órdenes de compra y venta que realices. Es decir, que cada movimiento que hagas implicará el pago de una comisión.

CAJA La entidad es clara en este punto. El servicio está pensado para que te dejes asesorar, no para que lo uses como una plataforma de inversión. De hecho, ya advierten que “Es fundamental seguir el Plan Particular de Ahorro definido con tu Family Banker, para evitar tomar decisiones guiadas por las emociones o por el comportamiento del mercado.”

Qué fondos hay: Fondos multimarca hasta un 40%

Una de las ventajas de Mediolanum MyWorld que la entidad se afana en señalar es la máxima diversificación de fondos a los que tendrás acceso. Muchos incluso fuera de tu alcance como inversor particular (según sus estimaciones, porque la realidad puede ser otra bien distinta).

Lo que sí sabemos es que el servicio de Banco Mediolamun trabaja con fondos propios y también fondos de terceras gestoras como:

• Amundi Asset Management
• BlackRock
• CANDRIAM
• Carmignac
• DNCA Finance
• DWS Investment S.A
• Fidelity
• Franklin Templeton Investment Funds
• INVESCO
• JPMorgan Asset Management
• M&G Investments Ltd
• Morgan Stanley
• Nordea
• PICTET
• PIMCO
• Robeco
• Schroder Inv Management

Eso sí, los fondos de terceras gestoras no pueden superar el 40% del total de la inversión. El resto tendrá que estar dentro de los fondos del propio banco de sus gamas Mediolanum Gestión o de Mediolamun International Funds. Y aquí llegan las malas noticias, esos fondos están lejos de los mejores en términos generales tanto en rendimiento como en costes.

En otras palabras, que tienden a ser fondos caros, con comisiones altas o no justificadas por ser fondos closet indexers, lo que normalmente se traduce en menores rentabilidades. Las matemáticas son sencillas, más comisiones equivale a un retorno menor, salvo que el gestor sepa sacar un buen rendimiento, algo que no siempre ocurre.

Costes y comisiones de Mediolamun My World

Los costes son uno de los talones de Aquiles de este producto. Mediolanum My World cobra un 1,694% de comisión de servicio por asesorarte y darte acceso los fondos con los que trabaja (este es uno de los argumentos de venta: fondos en teoría fuera de tu alcance).

A esto se añade una comisión de intermediación si decides operar con la intermediación del banco. Vamos, si decides comprar a través de su plataforma, que es lo habitual si ya estás contratando este servicio.

En ese caso, se añade una comisión del 2,75% para carteras con menos de 24.999 euros, un porcentaje que se va reduciendo según aumenta la inversión.

A estos costes hay que sumar los costes propios de los fondos en los que inviertas.

Por lo menos, Banco Mediolanum te devolverá las retrocesiones que haya podido cobrar por parte de las gestoras, incluidas las gestoras propias. Esto hace que estés invirtiendo en clases limpias de fondos a efectos prácticos (algunos fondos caros, pero en su clase limpia).

Inversión mínima y duración de la inversión: o 10.000 € o 10 años

Mediolanum My World funciona con dos planes de inversión alternativos. El primero es para quienes tienen más de 10.000 euros de aportación única inicial y el segundo para quienes no disponen de esa cantidad inicial. En función de cuál escojas, las condiciones varían.

Inversión inicial de 10.000 euros

Banco Mediolanum no habla de inversión inicial, sino de aportación única, pero son lo mismo a efectos prácticos.

Si inviertes más de 10.000 euros como punto de partida no hay permanencia de ningún tipo y después podrás hacer aportaciones adicionales desde 2.500 euros.

Plan de aportaciones periódicas: desde 4.000 euros

Quienes tienen menos de 10.000 euros, pero más de 4.000 euros pueden acceder a Mediolanum My World bajo un sistema de aportaciones periódicas.

Con esta modalidad, te comprometes a invertir 40.000 euros de forma periódica a través de un sistema que empieza con 4.000 euros. A partir de ahí invertirás diferentes cantidades con un importe mínimo que depende de la frecuencia:

• Anual: 3.600 euros con un mínimo de 350 por fondo
• Semestral 1.800 euros con un mínimo de 250 por fondo
• Trimestral 900 euros con un mínimo de 100 por fondo
• Mensual 300 euros con un mínimo de 50 por fondo.

Además, podrás hacer aportaciones adicionales desde 600 euros.

Opinión final de Banco Mediolamun My World

Los costes hacen que el servicio Mediolanum My World no sea el más asequible ni el más recomendable del mercado.

A esto se suma el claro conflicto de intereses al existir fondos propios con los que la entidad gana más dinero y de terceras gestoras, con los que no gana nada. El hecho de limitar al 40% esos fondos de terceras gestoras, puede servir de cortapisa a este conflicto, pero también habla claramente de que al banco le interesa trabajar con sus propios fondos.

Además, si bien Banco Mediolanum se encarga de hacer las recomendaciones generales, también habla de seguir el consejo de tu Family Banker (quien te ha vendido el producto), lo que hace necesario valorar su cualificación.

Esto no quiere decir que el servicio tenga por qué ser malo o que vayas a perder dinero. Puedes tener rentabilidades positivas, pero seguramente inferiores a las que tendrías con un producto con menos costes.

Cómo elegir el mejor fondo de inversión para ti

Mi recomendación es que cuentes con la ayuda de un asesor financiero independiente para elegir el mejor fondo para ti.

Te ayudará a elegir el producto mejor adaptado a tus objetivos (no los del banco) y a optimizar la fiscalidad, que es fundamental en la inversión a largo plazo.

Si quieres que te ponga en contacto con el asesor financiero que lleva las inversiones de mi familia, pídemelo aquí.

Antes de ponerte en contacto, te haré 2 preguntas para asegurarme de que cumples los criterios para trabajar con ellos.